京东白拿怎么没有了

想要成为“金融科技三强”的京东金融遇到了大麻烦。并请上述部门于2月4日前对京东金融、中融信托、广州金融资产交易中心有限公司（以下简称“广州金融中心”）等相关业务主体进行定性并提出处理意见。

2月17日下午，微博实名认证金融博主曹山石发布了一封关于京东百纳业务定性的信函（以下简称文件），称“金融市场部的函”中央银行管理办法，由中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、国家工商行政管理总局发布。等等：京东金融涉嫌承销未经批准公开发行证券、涉嫌误导欺诈、涉嫌误导宣传商品交易、中融信托涉嫌违规。”

京东金融下午迅速回应，称“尚未收到相关监管部门的上述文件”，并对此表示“震惊”。京东金融还表示，正在与监管机构保持积极沟通，秉承“拥抱监管、主动合规”的理念，将严格按照监管要求开展各项业务。

不过，根据泄露的文件显示，该文件并不需要发给京东，而是发给银监会、证监会、工商总局办公厅等机构咨询相关监管机构以确定这一点；该文件由互联网金融风险专项整治领导小组办公室于今年1月17日下发，加盖央行金融市场司印章。

文件称，决定将“京东百纳”业务纳入互联网金融业务风险专项整治，并要求上述部门对京东金融、中融信托、广州金融资产交易中心有限公司等进行检查。广进中心有限公司（以下简称“广进中心”）及其他相关业务方将进行定性并提出处理意见。

据21世纪经济报道报道，京东百纳业务于1月底下线。京东金融的解释是基于改善用户体验，“先升级再上线”。

业内人士向财新表示，京东在融资合规性和投资者适当性方面存在问题，是其关停的原因。

“百纳”业务于2015年8月18日正式上线，该产品此前名为“0元购”。根据当时的产品介绍，用户只需购买一定数量的常规理财产品即可换取相应的产品（如手机），相当于预载收入，定位为迈向理财的一步。管理场景。

业内人士详细分析了“京东百纳”的交易结构：消费者选择产品后，选择“京东百纳”，在线签署信托贷款，向京东支付“免费商品”。然后在京东平台购买相应的理财产品，并授权*京东金融在理财产品到期后扣除理财收入，并用该收入优先偿还消费者申请的贷款和利息。

看似简单的“京东百纳”只需要投资一个金融产品即可。事实上，整个交易结构很复杂，包括信托贷款、金融产品、支付结算等交易，总共需要签署五项协议。其中，金融产品提供商为广金中心，京东金融作为平台提供产品发布、签约审核等相关服务，中融信托提供信托贷款。

上述模型的风险点在于上述交易中各交易主体的权责关系复杂且嵌套。金融产品投资风险的责任不明确。当投资收益可能为负时，如何分配利益并不清楚。

上述文件概括了京东百纳存在的六大问题，包括广州金融中心涉嫌未经批准公开发行证券、涉嫌将各类资产拆分为股票发行等违规行为；京东金融涉嫌承销未经批准的证券。公开发行证券，涉嫌误导性欺诈、误导性宣传商品交易；中融信托涉嫌违反信托贷款相关规定。

其中，文件解释京东金融“涉嫌误导”并称：“京东金融在向消费者推荐免费使用业务时，主要强调了产品的免费使用性质，淡化了产品的复杂性”。消费者需要购买金融产品和办理信托贷款的交易。此外，当信托贷款出现损失时，消费者需要补足差额，否则将被纳入中国人民银行的不良贷款记录。消费者可能会误认为存入一定时间的资金就可以免费获得商品，而不了解免费的业务就是投资理财。产品存在风险。”

目前，广金中心尚未对此公开回应，而中融信托则回应媒体称，公司在“京东百纳”业务中仅扮演渠道角色，尽职调查和管理由客户（京东金融）承担。

据财新报道，一些业内人士对京东金融通过其渠道向信托公司提供消费信贷的做法表示质疑。 “此举不但没有降低资金成本，反而增加了交易环节和费用。”行业渠道利率通常为千分之一到二，京东金融可以充分利用京东旗下小额贷款公司的牌照提供贷款。

2月11日，刘强东在京东年会上表示，到2020年京东金融将成为金融科技公司前三名。不过，业内人士表示，要真正成为金融科技强公司，首先要尊重监管和消费者，不得违反监管规定或“误导和欺诈”。